Finanzen Bâloise Holding AG

Aktien

853020

CH0012410517

BALN

Versicherungen - Multiline

Markt geschlossen - Swiss Exchange Andere Börsenplätze 17:31:10 10.05.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
145,5 ^CHF	+1,04 %		+3,26 %	+10,39 %

06.05.	BALOISE HOLDING : Senkung des EPS (2023: -25.7%, 2024: -19.8%)
30.04.	Baloise verzeichnet niedrigere Solvabilitätsquote für GJ23	MT

Bewertung

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	8.111	7.072	6.829	6.446	5.968	6.540	-	-
Unternehmenswert ¹	6.491	5.431	6.829	6.446	5.968	6.540	6.540	6.540
KGV	11,7 x	16,4 x	11,4 x	11,8 x	24,9 x	16,3 x	15,4 x	13,6 x
Rendite	3,66 %	4,06 %	4,69 %	5,19 %	-	5,72 %	6,09 %	6,32 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	1,11 x	1,05 x	0,96 x	0,95 x	1,1 x	0,9 x	0,88 x	0,7 x
Unternehmenswert / Umsatz	1,11 x	1,05 x	0,96 x	0,95 x	1,1 x	0,9 x	0,88 x	0,7 x
Unternehmenswert / EBITDA	9.956.072 x	10.102.632 x	-	-	-	-	-	-
Unternehmenswert / FCF	-	132 x	14,7 x	-	-	12,6 x	12,3 x	-
FCF Yield	-	0,76 %	6,78 %	-	-	7,92 %	8,1 %	-
Price to Book	1,19 x	1,02 x	0,92 x	1,42 x	-	1,99 x	1,95 x	-
Anz. der Aktien (in Tausend)	46.350	44.901	45.800	45.172	45.281	45.414	-	-
Referenzkurs ²	175,0	157,5	149,1	142,7	131,8	144,0	144,0	144,0
Datum der Veröffentlichung	12.03.20	09.03.21	10.03.22	10.03.23	22.03.24	-	-	-

¹CHF in Millionen²CHF

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	7.330	6.767	7.090	6.792	5.412	7.282	7.439	9.354
EBITDA	814,7	700	-	-	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	723,9	602,9	722,5	705,3	365,1	590	655	696
Umsatzrendite	9,88 %	8,91 %	10,19 %	10,38 %	6,75 %	8,1 %	8,8 %	7,44 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	686,2	568,6	697,9	682,9	318,2	564	629	-
Nettoergebnis ¹	694,2	434,3	588,4	548	239,6	392,3	425	534
Nettomarge	9,47 %	6,42 %	8,3 %	8,07 %	4,43 %	5,39 %	5,71 %	5,71 %
Gewinn pro Aktie ²	14,99	9,630	13,05	12,12	5,290	8,833	9,359	10,61
Free Cash Flow ¹	-	53,5	463	-	-	518	530	-
FCF-Marge N	-	0,79 %	6,53 %	-	-	7,11 %	7,12 %	-
FCF Conversion (EBITDA)	-	7,64 %	-	-	-	-	-	-
FCF Conversion (Nettoergebnis)	-	12,32 %	78,69 %	-	-	132,04 %	124,71 %	-
Dividende pro Aktie ²	6,400	6,400	7,000	7,400	-	8,231	8,770	9,105
Datum der Veröffentlichung	12.03.20	09.03.21	10.03.22	10.03.23	22.03.24	-	-	-

¹CHF in Millionen²CHF

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Dezember	2019 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2023 S1
Umsatz	2.904	-	-	5.444	-
EBITDA	-	-	-	-	-
Betriebsergebnis (EBIT)	365,9	-	-	-	-
Umsatzrendite	12,6 %	-	-	-	-
Gewinn vor Steuern (EBT)	-	-	-	-	-
Nettoergebnis ¹	299,2	302,3	286,1	287,1	205,7
Nettomarge	10,3 %	-	-	5,27 %	-
Gewinn pro Aktie	-	6,710	-	-	-
Dividende pro Aktie	-	-	-	-	-
Datum der Veröffentlichung	12.03.20	26.08.21	10.03.22	28.08.22	21.09.23

¹CHF in Millionen

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Dezember	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettoliquidität	1.620	1.641	-	-	-	-	-	-
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	-	-	-	-	-	-	-	-
Free Cash Flow ¹	-	53,5	463	-	-	518	530	-
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	10,9 %	6,4 %	8,3 %	9,4 %	7,2 %	11,4 %	11,9 %	15 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	0,83 %	0,5 %	0,66 %	0,64 %	-	-	-	-
Aktiva ¹	83.936	87.737	89.165	85.265	-	-	-	-
Buchwert je Aktie ²	147,0	155,0	162,0	101,0	-	72,30	73,70	-
Cash Flow pro Aktie	-	1,790	-	-	-	-	-	-
Capex	-	-	-	-	-	-	-	-
Capex / Umsatz	-	-	-	-	-	-	-	-
Datum der Veröffentlichung	12.03.20	09.03.21	10.03.22	10.03.23	22.03.24	-	-	-

¹CHF in Millionen²CHF

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Bâloise Holding AG

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

C+

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

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Durchschnittl. Empfehlung

AUFSTOCKEN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

144 CHF

Mittleres Kursziel

151,2 CHF

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+5,03 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Jahresgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Multiline Versicherungen & Makler - Andere

	% 1. Jan.	Kap.
BÂLOISE HOLDING AG	+10,39 %	7,21 Mrd.
ALLIANZ SE	+9,73 %	111 Mrd.
CHUBB LIMITED	+12,74 %	103 Mrd.
MARSH & MCLENNAN COMPANIES	+8,58 %	101 Mrd.
ZURICH INSURANCE GROUP LTD	+4,05 %	72,33 Mrd.
HARTFORD FINANCIAL SERVICES GROUP (THE), INC.	+27,02 %	29,97 Mrd.
TALANX AG	+7,89 %	19,14 Mrd.
BB SEGURIDADE PARTICIPAÇÕES S.A.	-1,96 %	12,45 Mrd.
POWSZECHNY ZAKLAD UBEZPIECZE? SPÓLKA AKCYJNA	+10,85 %	11,72 Mrd.
ASR NEDERLAND N.V.	+14,00 %	10,98 Mrd.

Multiline Versicherungen & Makler - Andere